违规减持乱象迎监管规范广东股票配资。
10月19日，证监会主席吴清在参加2026金融街论坛年会开幕式时表示，证监会将强化依法从严，大力培育规范健康的市场生态。
吴清提到，证监会近期将推出四项举措，其一是完善违规减持处罚规则，坚持过罚相当、不枉不纵，细化认定标准，更加精准有效打击违规减持行为。
当天晚间，证监会发布《违规转让证券案件行政处罚实施规则》（下称《规则》），涉及18条内容，将违规转让证券划分为四大类别，并根据违规转让比例、金额等划分处罚阶次。其中，“违规转让比例超5%+金额超5亿元”的情形，将被从重处罚。
记者关注到，早前的4月下旬，证监会曾就上述文件公开征求意见。根据安排，新规将自今年12月1日起施行。
对于新规出台背景，证监会称，是为规范对违规转让证券案件行政处罚的认定与裁量，严厉打击违规减持，切实维护投资者合法权益。
整体来看，新规将违规转让证券行为划分成四大类别：一是违反法律的“在限制转让期内转让证券”；二是持有限制、卖出时间方面不符合规定的行为；三是卖出数量、信息披露等方面不符合规定的行为；四是未按规定暂停交易等收购中违规转让股票。
根据上述类别，新规划分了不同梯度的处罚。总体来看，处罚力度最大的是在限制期内转让原始股的行为，监管将按照转让金额的“0-30%-50%-100%”，划分裁量阶次。
对其他在期限方面违反减持的行为，按转让金额的“0-20%-30%-100%”划分裁量阶次；对在卖出数量、信息披露等方面违反规定的减持，按照转让金额的“0-10%-20%-100%”相应处罚。
同时，新规还明确了从重处罚、从轻处罚的具体情形。根据新规，违规转让比例在上市公司总股本的5%以上，且违规转让金额在5亿元以上的，属于从重处罚阶次，处以违规转让金额50%以上1倍以下的罚款。
值得注意的是，多项违规减持还将被并罚。新规提到，行为人实施多个独立的违规转让证券行为的，分别处罚，罚款金额累计计算。
举报 第一财经广告合作，请点击这里此内容为第一财经原创，著作权归第一财经所有。未经第一财经书面授权，不得以任何方式加以使用，包括转载、摘编、复制或建立镜像。第一财经保留追究侵权者法律责任的权利。如需获得授权请联系第一财经版权部：banquan@yicai.com 文章作者
周楠
相关阅读
北交所深改方向明确！吴清：稳步推出北证50ETF、新股市值配售“北交所设立五年来，一批专精特新企业集聚成势。”
703 39分钟前
吴清金融街论坛最新发言！六大要点抢先看资本市场运行底层逻辑已悄然发生深刻变化，中国资产的配置价值更加凸显。
13940 1小时前
一财社论：让资本市场“哨声”更响亮资本市场的良好生态既需要监管部门的精准发力，也离不开社会监督的协同赋能。
8 16761 09-20 20:52
58集团姚劲波清仓万物云股票，套现逾2亿港元系违规减持未提前通知上市公司、禁售期减持，姚劲波表示是“无心之失”。
12762 09-16 18:27
壹快评｜“县人民政府”写成“县人民币政府”，上市公司信披还能再离谱些吗？信息披露无小事广东股票配资，一字一句皆关乎投资者利益和市场公信力。
5 27890 09-06 22:02 一财最热 点击关闭文章为作者独立观点，不代表股票杠杆配资网_按月配资杠杆网_在线服务杠杆网观点
- 上一篇：股票配资温州 A股公司再掀护盘行动，单周超30亿回购增持
- 下一篇：没有了
